App Store
Google Play
Komplexitás
A nyilvános részvénykibocsátás keretében a Finax 77 364 darab részvényt jegyzett le 108,85 eurós kibocsátási áron (részvényenként), amellyel 8,42 millió euró tőkét vont be. A kibocsátás a vállalat értékét 85 millió euróra határozta meg.
Juraj Hrbatý a Finax alapítása óta rendszeresen három kulcsfontosságú célt kommunikál: a befektetési szolgáltatások digitális nyújtását, a pénzügyi műveltség növelését, valamint a szlovák tőkepiac fellendítését.
A Finax ambíciója egy olyan infrastruktúra létrehozása, amely lehetővé teszi fiatal vállalatok nyilvános finanszírozását, azzal a vízióval, hogy később bekerüljenek a tőzsdei kereskedésbe. Ezen az úton már megtettük az első sikeres lépést.
A nyilvánosság számára történő részvénykibocsátást új tőke bevonása céljából saját bőrünkön tapasztaltuk meg. A 2024-es nyereséges év ellenére a Finax vezetése az év elején úgy döntött, hogy jövőnket nem kizárólag organikus növekedésre építjük, hanem további saját források bevonásával növeljük annak potenciálját.
A Finax közel nyolcéves története megmutatta, hogy képesek vagyunk hatékonyan új ügyfeleket szerezni és vagyonukat kezelni. Külföldi piacokon is sikeresen meg tudtunk jelenni, beléptünk a nyugdíjpiacra, és jelentős előrelépést tettünk a technológiai fejlesztések terén.
Sikereinkkel együtt ambícióink is nőttek. Az első szlovák digitális vagyonkezelőből a vagyonépítés és a pénzügyi oktatás kedvelt eszköze lettünk, majd közép-európai szereplővé váltunk, ma pedig törekvéseink már egész Európára kiterjednek.
Ezt az expanziót részben nyilvános részvénykibocsátással kívánjuk finanszírozni, amellyel Szlovákiának az elmúlt évtizedben kevés tapasztalata volt. Az ilyen formában történő új részvényjegyzésben a Szlovák Köztársaság lakossági befektetőinek széles köre vehet részt.
Az egyedülálló nyilvános részvénykibocsátás teljesítette várakozásainkat. Cél 3–10 millió euró bevonása volt, 60–90 millió euró közötti vállalatértékelés mellett. A bevont tőke nagysága és a Finax értékelése is a kitűzött felső határok közelében zárult, ami óriási sikert jelent.
A nyilvános részvénykibocsátás menete
A Finax a nyilvános részvénykibocsátás elindítása előtt több hónapon keresztül intenzíven egyeztetett a Szlovák Nemzeti Bankkal (NBS), és előkészítette az értékpapír-kibocsátáshoz szükséges prospektust.
Az ilyen dokumentum, amely megfelel a jogszabályokban meghatározott követelményeknek, meghatározza a kibocsátóról és a kibocsátott értékpapírról szükséges információkat, valamint meghatározza a jegyzés menetét. Az NBS 2025. november 10-én jóváhagyta a prospektust, ezzel megkezdődött a Finax részvényeinek nyilvános kibocsátása.
Ennek keretében minden, az ajánlat iránt érdeklődő befektető számára biztosítottuk az összes kötelező dokumentumot, az eddigi gazdálkodás eredményeit, a bevont források jövőbeni felhasználására vonatkozó terveket, valamint magának a jegyzési folyamatnak a részleteit.
A nyilvános részvénykibocsátást megelőző kéthetes roadshow során személyesen és online formában több mint 6 000 potenciális befektetőnek mutattuk be a kibocsátást Szlovákia szerte.
December 2-án kezdődött meg a háromnapos jegyzés. Ezalatt az érdeklődők egy speciális vagyonszámlán adták le részvényjegyzési megbízásaikat. Saját belátásuk szerint, a hét meghatározott árszint bármelyikén megadhatták, hogy az adott áron hány Finax-részvényt kívánnak megvásárolni.
Ezen megrendelések, vagyis az egyes árszinteken mutatkozó kereslet és a prospektusban meghatározott feltételek alapján a Finax igazgatósága meghatározta a részvények végső árát, amelyet a társaság felügyelő bizottsága jóváhagyott.
A prospektus a végső ár meghatározásának fő és kiegészítő kritériumait határozta meg.
A fő kritérium az adott árszinten a Finax által bevonható pénzügyi források teljes összege volt.
Kiegészítő kritériumok:
- a Finax összes részvényének kibocsátás utáni értéke,
- a kibocsátott részvények teljes száma,
- a Finax által kielégíthetetlen megrendelések volumene.
Az igazgatóság minden tényező optimális mérlegelése alapján hozta meg döntését, vagyis egyensúlyt teremtett a bevont tőke nagysága, a meglévő részvényesek érdekei és az új befektetők igényei között.
A kereslet viszonylag egyenletesen oszlott meg az egyes árszintek között. A nyilvános ajánlat során az érdeklődők kevesebb mint 10%-ának megrendelését nem lehetett teljes mértékben kielégíteni. A befektetők számára fontosabb volt a részvényjegyzés biztonsága, mint az, hogy egy adott áron jussanak hozzá a részvényekhez. Ez a Finax és annak jövője iránti erős bizalom jele, amelyért rendkívül hálásak vagyunk.
Egy részvény végső ára 108,85 euróban lett meghatározva. Ennek eredményeként a Finax 8,42 millió euró tőkét vont be, miközben a vállalat értékelése elérte a 85 millió eurót.
A bevont tőke felhasználása
A Finax az így megszerzett forrásokat öt alapvető területen kívánja felhasználni:
- A piaci részesedés erősítése a meglévő piacokon – a jelenlegi pozíció és a kedvező ügyfélszerzési költségek kihasználása, azaz marketing és értékesítés Szlovákiában, Lengyelországban és Horvátországban.
- Terjeszkedés új piacokra a Finax márkanév alatt – digitális vagyonkezelési befektetési szolgáltatások elindítása először Romániában, majd később Bulgáriában.
- Technológiai fejlesztés – szoftvermegoldások széles körű fejlesztése közvetlen ügyfelek és harmadik felek számára (Investment-as-a-Service, white label megoldások közvetítőknek, Pension-as-a-Service).
- Az Európai Nyugdíj kiterjesztése további EU-tagállamokra – új piacok fokozatos megnyitása Nyugat-Európában, a szolgáltatások erős lokalizációja nélkül.
- A tőkeszerkezet megerősítése – a Finax jelentősen növelte saját tőkéjét, ezáltal tovább erősítve pénzügyi stabilitását.
Ugyanakkor teret teremtettünk a potenciális akvizíciós lehetőségek kihasználására is. A források egy része a vállalat részvényeivel történő alkalmazotti jutalmazási programban részvényeket szerzett meglévő részvényesek kifizetésére fog felhasználásra kerülni.
Amint a fenti tervek is mutatják, célunk a további növekedés, valamint az, hogy a Finaxot európai vagyon és nyugdíjmegtakarítás kezelővé tegyük.
Hozzon létre egy számlát, és kezdjen el befektetni még ma
Elsődleges fókuszunk az ügyfélszám növelése, különösen Szlovákián kívül, a szolgáltatások minőségének folyamatos javítása, valamint egyedi technológiai megoldások fejlesztése.
Ennek megfelelően a vállalat stratégiáját is ehhez igazítjuk. A bevételeket egyelőre továbbra is újra befektetni tervezzük.
Terveink között szerepel valamely európai tőzsdére történő belépés, amellyel az új részvényesek számára biztosítjuk a részvények szükséges likviditását. Az elkövetkező évek ezért a tőzsdei bevezetés előkészítéséről is szólnak majd, az új számviteli standardokra való átállásról, a negyedéves pénzügyi jelentések közzétételéről, valamint a befektetőkkel való kommunikáció és kapcsolatok kiépítéséről.
A Finax társtulajdonosainak száma több mint 1400 új részvényessel bővült. Ügyfeleink vagyonának gyarapítására irányuló elkötelezettségünket ismét egy magasabb szintre emeltük. A mai naptól kezdve kiemelt célunkká válik a részvényérték maximalizálása is.
Köszönjük a bizalmat mindenkinek, aki velünk együtt indult el ezen az úton. Saját részvényeink kibocsátása megerősítette, hogy Szlovákiában is van érdeklődés a hazai befektetések és a helyi gazdaság támogatása iránt.
Őszintén hisszük, hogy továbbra is vezető szerepet fogunk betölteni a fejlett nyugati piacokon már bevett trendek bevezetésében, és hogy más vállalatok is követni fognak minket. Közösen Szlovákiából versenyképes országot építhetünk, amely képes kihasználni saját belső potenciálját, és amelynek különösen a magas színvonalú emberi tőke révén valóban van mit kínálnia a világnak.
