A befektetés a kapitalizmus és a piacgazdaság egyik legcsodálatosabb találmánya. Amíg azt jól csinálják és a befektető betart pár befektetési alapszabályt, a befektetés gyümölcsöző lesz mindenki számára. Nem létezik a befektetés ellen szóló egyetlen észérv sem.

Mindemellett az is igaz, hogy a befektetés nem atomfizika és ahhoz, hogy manapság az ember hatékonyan és eredményesen tudjon befektetni, nem szükséges pénzügyi főiskolát végezni. Elegendő ismerni pár alapvető részletet, megérteni a befektetés szabályait, benézni a befektetés „fedője” alá és főképp megélni a befektetést.

Mi is az a befektetés és mit jelent befektetni?

A befektetés nem más, mint a tőke vagy pénzeszköz vállalkozói törekvésben való elhelyezése utólagos jövedelem vagy nyereség megszerzésének céljából. Ez alatt a törekvés vagy igyekezet alatt bármilyen vállalkozást, projektet vagy épp ingatlant el lehet képzelni, ami közvetlen a befektető vagy egy másik személy tulajdonában van.

Minden vállalkozás alapvető célja a jövedelem- vagy nyereségszerzés. Minden vállalkozó egy olyan termék vagy szolgáltatás létrehozásának a víziójával lép be az üzleti életbe, amit aztán felhasználóknak, esetleg egyéb cégeknek vagy az államnak értékesít.

Amennyiben a vállalkozás sikeres, tehát a gazdaságban elegendő a kereslet az általa kínált termékek és szolgáltatások iránt, az hozzáadott értéket teremt. Ilyen esetben a fogyasztók vagy a cégek hajlandók a vállalkozás gondolatáért, egyedülállóságáért, minőségéért, vagy épp kivitelezéséért fizetni, ami a vállalat kiadásokat meghaladó bevételeiben tükröződik, tehát a nyereség létrehozásában.

A befektetés azt jelenti, hogy tőkét (pénzt) adunk egy vállalatnak. A vállalkozás ezt a pénzt a vállalat ötleteinek és terveinek megvalósítására fordítja, hozzáadott érték és nyereség képzésének céljából, amelyeket később megoszt a részvényesekkel, akik a vállalkozás számára pénzt biztosítottak, vagy a hitelezőkkel, akik pénzt hiteleztek az üzlet számára.

Ezekből az állításokból a befektetés két alapvető formája következik. A befektetés csak a részvény vagy kötvény vásárlását jelenti. Az egyéb pénzügyi eszközök inkább a pénzügyi tervezés tárgyát képezik és rendszerint spekulációs eszközöknek számítanak.

Részvények

A részvény egy olyan értékpapír, ami a részvénytársaság vagyonából való részesedést fejezi ki. A befektető által birtokolt részvények száma a cég által összesen kibocsátott részvénnyel összehasonlítva kifejezi azok birtokosának a vállalat vagyonából való részesedését (tulajdonjogát).

Ha a kibocsátáskor részvényt vásárol, alaptőkét nyújt a vállalat számára és ezen vállalat részvényesévé, társtulajdonosává válik. Ezt követően a részvényekkel a tőzsdén lehet kereskedni (szabályozott pénzügyi piac), ahol kényelmesen megszabadulhat a cég tulajdonrészétől vagy egy másik cég tulajdonostársává válhat, függetlenül attól, hogy ki áll az ön által végrehajtott üzlet másik oldalán.

A részvényhez a tulajdonos összes jogosultsága is társul, mint pl. egy ismertebb kft-ben való részesedés. A részvényes jogosult a társaság vagyonára, a gazdasági eredmény felosztására (nyereség), a csődeljárás maradvány értékére, de a vállalat irányítására is.

A részvénytársaságok alapját a vállalat tulajdonosainak a cég operatív vezetésétől való elkülönítése képezi. Ezen tény mögött a professzionális menedzserek szerződtetése áll, akik jobb képességekkel és tapasztalatokkal rendelkeznek a cég vezetésével kapcsolatban. Célkitűzésük a részvényesek által befektetett tőke gyarapítása.

A részvényesnek azonban minden joga megvan a közgyűlésen való részvételhez, ahol döntés születik a társaság stratégiai irányultságáról és a vállalat vezetéséről.

Tehát, ha ön tulajdonosa pl. pár Apple részvénynek, annak cégnek, amely a jól ismert iPhone telefonokat gyártja, senki nem tagadhatja meg öntől annak közgyűlésén való részvételt, amit a Kalifornia állambeli Cupertino városában tartanak a nevezetes Apple Park komplexumban található Steve Jobs Színházban, ahol javaslatokat tehet és szavazhat a közgyűlés egyes pontjaival kapcsolatban.

A részvények hozamát értékük növekedése vagy a részvényesek között elosztásra kerülő nyereségből származó osztalék jelenti.
A részvények értéke a vállalat vagyonával párhuzamosan növekszik a növekvő bevételeken és nyereségeken keresztül.

Kötvény

A kötvény egy ún. hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. Lényegében az értékpapírba fordított hitelt testesíti meg. A kötvény többek között azt mutatja meg nekünk, hogy mikor lesz visszafizetve a hitelezett összeg, valamint milyen magas kamat (kuponok) milyen gyakorisággal kerül kifizetésre a hitelező számára.

Ha kötvényt vásárol annak kibocsátásakor, pénzt ad kölcsön a kibocsátó számára, aki általában egy cég vagy egy állam.
Az adós (a kötvény kiállítója, kibocsátója) kötelezettséget vállal arra, hogy kamatot fizet önnek a hitelezett összegre és az adott időben, a kötvény lejárata idején, kifizeti annak névértékét (a hitelezett összeget) a megállapodás szerinti feltételeknek megfelelően.

Ugyanúgy, mint a részvények esetében, a kötvényekkel is lehet kereskedni a tőzsdén vagy a bankok, esetlegesen az értékpapír-kereskedők között. A kereskedett kötvénytől bármikor megszabadulhat, amivel átruházza a kiállítóval szembeni követelését egy másik személyre. A kötvény kibocsátójának, tehát az adósnak, továbbra is kötelezettsége van a kötvény tulajdonosa felé.

Ahogyan azt feltüntettük, a kötvény más tulajdonjogi kapcsolatot testesít meg, mint a részvény. A kötvénybe történő befektetést rendszerint rövidebb idő jellemzi, mivel a kötvények esedékessége pontosan meg van adva. A pénzeszközök hitelezéséért a befektetők alacsonyabb hozamot követelnek, mint abban az esetben, ha közvetlen belépnek a társaságba részvények által.

A kötvény csak pénz hitelezése a társaságnak, míg a részvényvásárlásra a társaság tulajdoni részesedésének, tehát annak résztulajdonának megszerzését jelenti. Ezen oknál fogva is a részvénybefektetők magasabb hosszútávú hozamot követelnek és magasabb kockázatot hordoznak. 

Miért kellene mindenkinek befektetnie?

A befektetés nem fiktív. Nem megfoghatatlan dologról van szó, nem csak grafikonokat vagy százalékokat jelent este a tv-ben. A befektetés reálisabb, mint azt sokan el tudnák képzelni. Egy átlagos, tisztességes befektetésnél, amilyent a fenti sorokban leírtunk, pénzét valós vagyonba, valódi cégekbe fekteti, amelyek termékeivel nap mint nap találkozik a boltokban.

Vagy társtulajdonosa lesz egy cégóriásnak vagy pénzt hitelez neki. Mindkét esetben sikeres vállalati modellel rendelkező nagy cégekről beszélünk. Ebben rejlik a befektetés alapvető zsenialitása.

A befektetés a vagyonszerzéshez, pénzügyi függetlenséghez és gazdagsághoz vezető leggyakrabban használt út. Az esély, hogy bárkinek is sikerül megalapítani egy sikeres céget viszont nagyon alacsony és hogy egy nemzetközi nagyvállalatot hoz létre, ami jelen van a világtőzsdén és több milliárdos éves forgalommal rendelkezik, szinte esélytelen.

Ahhoz azonban, hogy pénzügyileg biztosítsa magát ez végképp nem szükséges. A piacgazdaság mindenkire gondolt. Nem kell, hogy egy növekvő vállalat tulajdonosa vagy vállalkozó legyen.

Elegendő, ha kevesebb pénzt költ, mint amennyit keres. Minél magasabb a különbség bevételei és kiadásai között, annál többet tud félretenni és annál gyorsabban gyarapodik vagyona.

Manapság lényegében lehetősége van az összes sikeres nagyvállalatba befektetni - részesedést vásárolni. Szó szerint lehetősége és joga van "élősködni" más sikerén és képességein.

Nem kell, hogy egy új közösségi oldalt vagy új technológiai berendezést találjon ki. Az alkalmazottak az ön által is birtokolt cégnél ezt megteszik ön helyett és csak ki kell élveznie a tudásukból és képességeikből származó nyereséget. Nyugodtan dőljön hátra és tegye fel a lábait, miközben biztos lehet benne, hogy pénzt keres.

Ha szeretne Bill Gateshez hasonló módon meggazdagodni, elegendő megvásárolnia a Microsoft cég részvényeit. Ha nagyobb potenciált lát Mark Zuckerbergben, a Facebook megalapítójában, vegye meg ezen cég részvényeit. Ha a ruházati cikkeket részesíti előnyben, vásárolja meg a spanyol Inditex cég részvényeit, aki a Zara, Pull&Bear, Bershka valamint Stradivarius márkák tulajdonosa és hagyja vagyonát azzal a sebességgel gyarapodni, mint a világ hatodik leggazdagabb embere, Amancia Ortega.

Kicsit meseszerűen hangzik ez az egész és sokan önök közül azt feltételezik, hogy a befektetéshez nagy összegű tőke szükséges. Nem. Valójában pár ezer forintra van csak szüksége.

Ugyanígy mondhatja azt is, hogy nem teszi kockára nehezen megkeresett pénzét. Igen, minden vállalkozás kockázatos. A kockázat a magasabb hozamok és az érdekes gyarapodás feltétele.

Azonban ahhoz, hogy ne veszítse el a pénzét, hanem azt gyarapítani tudja, többfajta kockázatkezelési és a megfelelő befektetési eszközt kiválasztó módszer is létezik. Arról, hogy miképp kezdjünk el befektetni, hogyan válasszuk ki a konkrét befektetést, hogyan gondoskodjunk a befektetésről és milyen kockázatokkal jár egy befektetés, egy következő cikkünkben tudhat meg többet.