2. dôchodkový pilier funguje. Ak mu dáte šancu

Za posledných 15 rokov od svojho vzniku prežil 2. dôchodkový pilier turbulentné obdobie. Nie však ani tak kvôli výkyvom na finančných trhoch, ale najmä „vďaka“ mnohým negatívnym zásahom politikov. Napriek všetkému dnes vďaka nemu mnohí Slováci zarábajú výnosy, o ktorých sa im do jeho vzniku ani nesnívalo.

Ján Tonka | Osobné financie | 20. január 2020

Podcast:

Viaceré negatívne zmeny síce oslabili potenciál 2. piliera, no aj napriek nim postupne narástol do úctyhodných rozmerov. Na dôchodok si vďaka nemu šetrí už viac ako 1,5 milióna ľudí a dôchodkové správcovské spoločnosti (DSS) spravujú viac ako 9,3 miliardy eur úspor Slovákov.

Trhy zarobili veľa. Slováci málo

Zatiaľ čo rok 2018 ale zhodnoteniu dôchodkových úspor neprial a väčšina sporiteľov v 2. pilieri nezarobila, uplynulý rok bol naopak na výnosy rekordný. Akciové a indexové fondy zarobili od 11,6% do 28,6%, garantované dôchodkové fondy zhodnotili majetok sporiteľov od 0,9 do 4,9%.

Porovnanie výkonnosti fondov v 2.pilieri az 2019 | Finax.eu

Maximálny výnos ale dosiahol iba málokto, keďže väčšina Slovákov si na dôchodok šetrí v dlhopisových garantovaných fondoch. Bez správneho nastavenia rizika v 2. pilieri sa vyšších dôchodkov nedočkáme.

Garantovaný výnos nehľadajte

Najväčšie nebezpečenstvo „bezpečných“ dlhopisových garantovaných fondov je nebezpečne nízky dôchodok. Príliš veľa ľudí sa obáva krátkodobých výkyvov finančných trhov a prehliada dlhodobý rastový trend akciových trhov.

Jeden príklad za všetky. Za posledných 100 rokov by sa 100 dolárová investícia do amerických akcií zhodnotila na 1 940 000 dolárov (celkový výnos vrátane reinvestovaných dividend). Áno, čítate správne. 100 dolárov by sa zhodnotilo na jeden milión deväťstoštyridsaťtisíc dolárov. Väčšina z nás síce nemá 100-ročný investičný horizont, ale presne toto je pointa dlhodobého investovania.

V rozumne rozloženej investícii môžu mať samozrejme priestor aj dlhopisy. Pri dlhodobom a pravidelnom sporení na dôchodok ale nemajú v portfóliu čo hľadať. Väčšina Slovákov by si na dôchodok mala šetriť v indexových fondoch, ktorých majetok je takmer na 100% investovaný do akcií najväčších a najziskovejších spoločností z celého sveta.

Žiaľ, až 6,7 miliardy eur je zainvestovaných v dlhopisových garantovaných fondoch, ktorých dlhodobý výnos sotva pokrýva mieru inflácie. Akciové a zmiešané fondy tiež nie sú žiadne terno. Príliš veľkú časť peňazí totiž investujú do dlhopisov, čo výrazne limituje ich dlhodobý ziskový potenciál.

Tadiaľto cesta k vyšším dôchodkom nevedie. Nesprávna alokácia aktív tak naďalej zostáva hlavným problémom 2. piliera.

Mladí na to idú dobre

Napriek viacerým negatívnym zmenám, ktoré postihli 2. pilier v roku 2019 (zastropovanie veku odchodu do dôchodku, zmena výpočtu minimálneho dôchodku a faktické zrušenie zásluhovosti) je dobrou správou rastúci záujem mladých ľudí o sporenie v 2. dôchodkovom pilieri.

V roku 2019 doňho vstúpilo viac ako 80-tisíc ľudí do 35 rokov, čo je najvyšší počet nových sporiteľov s výnimkou otvorenia/vzniku 2. piliera. Ešte lepšou správou je fakt, že viac ako 90% nových sporiteľov si vyberá negarantované fondy.

Každý môže z výplaty šetriť aspoň 5%

Dobrou správou je tiež nárast v príspevkovej sadzbe, teda časti odvodov, ktoré môžu smerovať na súkromný dôchodkový účet sporiteľa v 2. pilieri. Zatiaľ čo v minulom roku odchádzalo do 2. piliera 4,75% z hrubej mzdy (resp. vymeriavacieho základu živnostníka), tento rok je to už 5%.

Do roku 2024 sa tento pomer bude každý rok zvyšovať o 0,25% ročne, pokiaľ nedosiahne 6% do 2. piliera a 12% do Sociálnej poisťovne.

Ak teda zarábate 1000 eur v hrubom, môžete si tento rok každý mesiac automaticky šetriť na dôchodok 50 eur mesačne. Bez toho, že by vás to stále čo i len cent navyše. Tieto peniaze by ste na účte aj tak nevideli.

Jednoducho dáte menej peňazí štátu a časť povinných odvodov presmerujete na Váš osobný dôchodkový účet. Bola by škoda nevyužiť to.

Vyberte si dobrú DSS a zarábajte maximum

Po tom, ako v minulom roku dokončila skupina NN DSS prevzatie konkurenčného Aegon-u (k 1.11.2019), zostalo v druhom pilieri pôsobiť už iba 5 spoločností. A onedlho sa ich počet pravdepodobne zníži ešte o jednu.

Francúzska skupina AXA by sa totiž rada zbavila svojich aktivít na Slovensku a v Českej republike, na predaj je teda aj ich druhý a tretí dôchodkový pilier. Čoskoro teda úspory Slovákov budú spravovať iba 4 spoločnosti, z ktorých jedna (Allianz) neponúka indexový fond z presvedčenia. Vyberajte teda opatrne, na detailoch záleží.

Najlepšou voľbou pre sporiteľov s dostatočne dlhým investičným horizontom je dnes indexový fond od VÚB Generali, prípadne AXA. Osobne uprednostňujem VÚB Generali, najmä kvôli vynikajúcej mobilnej aplikácii.

Pokiaľ máte peniaze v indexovom fonde jednej z týchto dvoch DSS-iek, máte to najlepšie, čo dnes 2. dôchodkový pilier ponúka. Ak nie, pouvažujte nad zmenou. Nestojí Vás to nič, zmena DSS-ky je 1x ročne zadarmo.

Chcete vstúpiť do II. piliera alebo zmeniť DSS?

Vyplňte krátky dotazník a my za vás vybavíme všetko potrebné


Ak ešte v 2. pilieri nie ste a máte menej ako 35 rokov, neváhajte a rýchlo doňho vstúpte. Každý zameškaný mesiac či rok vás vyjde veľmi draho.

Ohodnoťte článok:
2. dôchodkový pilier funguje. Ak mu dáte šancu
Hodnotenie: 3.8 62
Ján Tonka
Ján Tonka
Head of Training
Zdieľaj článok
| |

Najčítanejšie články

Amundi Rytmus vs. Inteligentné investovanie – porovnanie | Finax
31. júl 2020

Amundi Rytmus vs. Inteligentné investovanie – aktualizácia 2020

Finax Inteligentné investovanie prevalcovalo Rytmus na poli výnosov, výšky poplatkov a ďalších parametrov ako daňová povinnosť, investičný komfort, či vedľajšie služby. Program Rytmus od spoločnosti Amundi (predtým Pioneer) pritom patrí medzi najrozšírenejšie investičné produkty na Slovensku.

Prečítať viac
Stavebnému sporeniu odzvonilo | Finax
31. júl 2020

Stavebnému sporeniu odzvonilo - aktualizácia 2020

Stavebné sporenie bude čoskoro oslavovať 28. výročie svojej existencie na Slovensku. No tak ako mnoho 28 ročných, aj ono už má najlepšie roky za sebou. Od roku 2019 totiž vstúpilo do platnosti viacero noviniek, ktoré ho právom poslali na smetisko dejín.

Prečítať viac
II. pilier – ako a kde sporiť? | Finax
4. jún 2018

II. pilier – ako a kde sporiť?

Na Slovensku v súčasnosti pôsobí 6 dôchodkových správcovských spoločností (DSS). Aj keď v ich ponuke na prvý pohľad nie sú veľké rozdiely, určite nie je jedno, ktorej z nich zveríte vaše úspory. Nie všetky DSS-ky napríklad umožňujú investovať do indexových fondov, ktoré sú najlepšou a dlhodobo najvýnosnejšou alternatívou pre sporenie v II. pilieri. Veľké rozdiely sú aj v kvalite užívateľského prostredia jednotlivých DSS.

Prečítať viac
Koľko stojí vzdelanie? Porovnanie škôl doma a v zahraničí | Finax
27. september 2018

Koľko stojí vzdelanie? Porovnanie škôl doma a v zahraničí

Na Slovensku sme si zvykli, že štúdium na vysokej škole je zadarmo. Trend v Európe a po celom svete je ale opačný, vzdelanie je bezplatné v čoraz menšom počte krajín a zároveň je čím ďalej tým drahšie. Ako sa pripraviť na takúto budúcnosť?

Prečítať viac